比周五还有一定的增量，但是早盘预计放量四千亿，还是有人冲动进来的，只不过被压制住了。全天盘面看起来波动很大，但是结果是好的，就是被控制住了，没有出现二波的疯牛行情。这对gjd来说目的就达成了。

瞎画了一个上证的走势图，这一波B反的高度在哪里，我觉得上限可能是由科技带动的，最强的半导体什么时候走不动了，就差不多结束了，而下限是金融托底的，证券这些要稳住，不能跌回去创新低。

竞价看，本来需要大单一字的国风新材没有一字，上海贝岭一字符合预期，但其他标的没有跟进，这就是开盘整体出现了先兑现的预期了。所以指数在十点之前都是震荡下杀，也在959创下了今天的低点3239。

所以竞价看，半导体不足够强，正常的操作就是后排兑现，切入前排，手里没有涨停的都应该选择兑现。至于接不接回来，就看情况了。国民，台基，珂玛竞价就表现出来的几个，就看谁先封板了。

由于我自己持有国民，台基就错过了，其他更不想看，就先不看半导体了，就等着半导体继续分歧，看有没有能低吸的东西，果然指数下杀，给了足够的低吸机会。

今天除了去半导体，还去了个国产算力标的，不温不火的横盘了一天。。。

天风和东财是证券的两个核心观察标的，如果指数上涨，他们不涨，必定会有回落，如果他们涨，其他题材也跟着涨，那么这个上涨就会想对有力度。这是过去一段时间的看盘关键。

就比如今天，10点之后，天风和东财开始企稳，尤其是东财开始拉升，这个时候半导体才敢进攻。而午后，天风和东财都是下跌的，润和这种情绪标的不断拉升，最后回落就会比较多。

上证略微缩量，科创和创业板放量，就应该知道资金活跃的地方在哪里。今天北交所也有了第一个十倍股，赚钱效应惊人。这个阶段弹性要远远好于10cm的标的。尤其是科创，离前高只有一步之遥，是不是第一个突破前高的指数呢？还需要再观察，科创主导接下来的赚钱效应也符合这一次科技兴的定位。

活跃板块中，今天放量的是半导体，军工，CPO，游戏，网络安全，创新高的是跨境支付。跨境明天就开会了，今天尾盘还有资金做跨境，明天可能就是兑现。

军工是从十点开始和指数共振的板块，尾盘回落的也不少。低空经济表现类似于过去的消费电子，指数涨他更猛，所以低空接下来还会有持续的赚钱效应。

让指数尾盘保持红盘收盘的是白酒，化债。为什么尾盘会拉这两个板块，让指数红盘收盘，收一个十字星又是为了什么？白酒化债不可能有大行情吧，也不会是接下来的主流吧。那么今天拉升他们，就只是为了稳指数。也就是不想进攻，只想防守，稳指数的意思。

既然是稳指数的预期，或者让指数缓慢上涨的预期，那么科技方向就会继续，核心的半导体应该再分歧后继续转一致，而其他科技方形进行轮动，比如今天的低空，消费电子，军工，当然低空表现更强势一些，回落也更少一些。

既然是轮动局，那么追高就是不可取的，所以明天的半导体开盘低开低走的就可以去低吸核心，而低空这种明天如果高潮就是兑现。

20241022计划。

首先要想明白一件事情。证券之后，第二波大题材行情​是由谁来引领。周五的盘面给了答案。没错就是半导体引领的泛科技​方向。

那么如果半导体在这个位置上没有走出来，打不出相应的高度，其他的消费电子，军工，低空，算力是否能取而代之，走出主线行情？

我认为是不能的，科技伴随了这一波的调整，只不过是华为概念，穿越了指数​极致的下跌。核心是​常山北明和润和。现在他们依旧在趋势之上，​结束了吗？并没有，润和今天更是​一度大涨15个点。

也就是前期引领的核心还没有结束，只不过有了滞涨的意思，所以资金去切换了硬件，华为消费电子欧菲光，算力川润股份，四川长虹等。

周五本来消费电子是要继续维持这种高切低，只不过半路杀出了半导体，​上海贝岭涨停后，欧菲光炸板。现在的成交量并不是不能支持多条线并行​。但是这个信号是否意味着新周期的开始，新老​周期的交接。

同样的，如果半导体是这一波选出来的“华为鸿蒙”那么必定是要打出辨识度的高标，而华为海思，华为昇腾，华为手机，就是其余的算力，低空，​军工，消费电子。

所以，如果半导体都走不出来高度，那么其他​可能走出来吗？很多老师说低空要替代半导体，晚间低空继续有新闻发酵，那么明天你会去接高潮后的一致吗？

既然市场需要半导体完成这一次B浪反弹，我们暂且看上证3400，那么核心人气标的，中芯国际就需要站出来再次引领市场​。容量情绪​上海贝岭就要走出类似常山的抱团趋势。

但老周期的东西，毕竟要走结束的一天，那个时候会是情绪，指数共振下杀的时候，而新周期东西的确立，就需要和这些走出分离，带领情绪由冰转暖，​指数再次出现拐点。

我们现在担心的就是情绪和指数的共振下杀，但不代表这种情况一定会发生，可能新老交接​会更加的温和。

再回到当下​。半导体核心中芯国际，情绪上海贝岭，套利台基股份。竞价就要关注这些核心标的​。尤其是上海贝岭的封单。​不能弱于今天。按照半导体是这次的主角来看，明天继续分歧，​但既然是主角，分歧后一定会有标的带领​大幅回流。现在需要观察找到的是​半导体中的常山和润和。

​低空：纵横通信​。宗申动力，新晨科技​，趋势容量苏交科。低空午后发酵，指数尾盘回落，低空反向拉升，盘后继续出新闻，那么周二的预期就是​继续高潮。低空如果走这个剧本，那么对于其他方向的科技肯定会被吸走一部分资金​。而其他方向买点就是在低空​回落的时候。

消费电子​：欧菲光，今天呼家楼基本上出完了，但是还是被承接住了，市场流动性太好，但是整体消费电子今天又是冲高回落，几次的交锋当中，都没有​打过对手，周五败给了半导体，周一败给了低空。消费电子可能还会有反复，但是作为华为高切低的这个逻辑可能就要弱化一些，而是单独作为科技的​细分来参与轮动。20cm看​捷邦科技。

​军工：百年强军梦，军工这一次可能和以往都不太一样，是能将故事的一个板块，军工和低空有很多标的是重合的，而低空的发展过去也是​为了军用无人机的发展。俄乌​，胡塞武装已经证明了无人机的强大​。以往新半军，半导体涨完之后就会涨军工，而军工今天也曾大涨​。

军工看光启技术，20cm新雷能。​天和防务。

算力：晚间有广州发布光芯片利好，老辨识度源杰科技，光迅科技，长光华芯，光库科技，仕佳光子​等。国产服务器的中科曙光，​浪潮信息。英伟达链的易中天​，萝卜等。 算力这块过去涨幅比较大的主要是英伟达链，而​国产算力就是一个附属品。现在科技自强，我觉得更多还是要支持国产算力​。

核心看川润股份，四川长虹，英维克今天一字开板说明强度上已经落后了​其他科技细分。英伟达链​还需要看英伟达的涨幅。

并购重组类，这块偏单独的个股逻辑，华立股份，双城药业，光智科技，文一科技，富乐德​等。重组类不好把握，​更多是看重组标的连续一字，给谁能提供量能。

现在一切都是新周期开始的第一步，很多东西还需要资金不断的去布局，按照半导体为主角，其他​细分轮动的思路去看待这个市场。不因哪个板块高潮就去追，也不因哪个板块分歧就​抛弃。重点去找到板块中的容量核心，情绪核心​。​