文/梧桐兄弟

7月26日，“中信建投实习生泄漏IPO材料”话题冲上热搜。

随后，中信建投证券相关负责人向媒体公开表示：“视频内容涉及我司客户敏感信息，违反了我司合规管理规定。目前，我司已责令该学生终止研学，并按照公司相关规定对有关责任人启动问责程序。”

中信建投证券进一步表示，公司将举一反三，进一步加强内部管理，严肃纪律要求。

但随后，细心的网络又关注到实习生的笔记，或许还暴露了一些项目的特殊操作。

或许真如网传那般，需要震怒。

其实，今年以来中信建投证券就一直麻烦不断。据不完全统计，今年中信建投证券已多次证监局/交易所监管/警示，包括：

1、7月22日，上交所对申报科创板IPO的恒达智控及其IPO保荐机构中信建投及2保代予以监管警示。中信建投及2名保代的违规行为包括：（1）研发费用核查不充分。保荐人未对上述人员工资薪酬计入发行人研发费用的合理性及相关依据进行审慎核查，保荐工作底稿中相关核查记录不充分；（2）函证程序执行不到位。现场检查发现，保荐人对发行人个别客户函证程序中，存在发函地址与回函地址不一致的情形，且存在收函回函为同一人但联系方式为两个不同手机号码的情形，保荐工作底稿未注明函证回函地址与发函地址不一致的原因。此外，现场检查发现保荐人对发行人通过控股股东招投标平台进行采购、与控股股东等共同申请发明专利等独立性相关事项核查不到位，对发行人增资事项的核查底稿存在遗漏。

2、7月3日，深交所公布对中信建投证券股份有限公司的《监管函》。中信建投作为云鼎科技股份有限公司（000409）2022年非公开发行股票项目保荐机构，存在以下违规行为：2022年9月8日,云鼎科技通过非公开发行股票募集资金8.68亿元。2022年10月28日，募集资金由募集资金专户转出，用于补充流动资金和偿还债务，云鼎科技存在相关制度不健全、使用不规范的情形。中信建投作为该项目的保荐机构，未能勤勉尽责，未能持续督导上市公司完善制度、采取措施规范募集资金补充流动资金和偿还债务。深交所决定对中信建投采取书面警示的自律监管措施。

3、5月17日，江苏证监局对中信建投证券股份有限公司及张铁、张悦采取出具警示函措施的决定。常熟汽饰2019年公开发行可转换公司债券募集资金9.92亿元。按照项目立项时间和募集资金投资项目原定规划建设期，上饶项目、常熟项目、余姚项目分别应于2020年1月、2020年1月和2020年7月完成建设，但上述项目均未如期完成建设。中信建投作为保荐机构，未能勤勉尽责履行持续督导义务，发表了不真实的核查意见。

4、5月15日，上交所公布对中信建投证券予以监管警示的决定。中信建投为深圳中兴新材技术股份有限公司科创板IPO项目项目保荐机构，存在以下职责履行不到位的情形：（1）对发行人废膜管理相关内部控制缺陷整改及运行情况的核查工作明显不到位；（2）对发行人研发费用的核查工作明显不到位。

5、4月30日，广东证监局公布对中信建投证券的行政监管措施决定。中信建投证券作为格力地产股份有限公司债券“23格地01”的主承销商和受托管理人，咨询审计机构工作底稿留痕不足，未对发行人管理层制作访谈记录，未对发行人重大损失披露临时受托管理事务报告。

6、4月30日，北京证监局公布对中信建投证券的行政监管措施决定，中信建投证券存在以下问题:开展场外期权及自营业务不审慎，对从业人员管理不到位的情况，公司治理不规范，反映出公司未能有效实施合规管理、风险管理和内部控制。

7、1月3日，深交所公布对中信建投及2名保代的监管函。根据监管函描述，作为芯天下创业板IPO保荐机构的中信建投及2名保代汪浩吉、方英健未对发行人所处市场情况及同行业可比公司情况予以充分关注，未充分核查发行人对终端客户的销售情况，对发行人业绩预计情况未审慎发表专业意见并督促发行人提高信息披露质量。

此外，在今年2月期间，红相股份有限公司（*ST红相，300427）披露公告，*ST红相因连续6年财务造假、3次欺诈发行被处以2513万元罚款，公司包括董事长在内的9名高管共计被罚4043万元，其中财务总监被罚305万元，董秘被罚250万元。

连续的财务造假也导致*ST红相3次欺诈发行。值得注意的是，这3次发行均由同一券商担任保荐机构/独立财务顾问。

此外，今年1月期间，还出现了上传文件“张冠李戴”的情况。在一债券发行项目中，中信建投传错其他项目的募集说明书，惨遭上交所问询。

1月22日，上交所就南京钟山资产经营管理集团有限公司2023年面向专业投资者公开发行公司债券发出第二次审核反馈意见。上交所问询：请主承销商说明上传文件错误的原因。

许多事，既是偶然，也是必然。