A股重回3000点，我却兴奋不起来。

每次大盘蹭蹭往上的日子，网叔就没了太多写作的冲动……

有点失去了“位置感”。

回想前段时间的市场疯狂下跌，

感觉自己像打了鸡血，

生怕大家在这样的“历史大底”因情绪失控而割肉，最终损失惨重。

所以放下了手中其它事，疯狂更新……

添加图片注释，不超过 140 字（可选）

在投资市场，有些亏损是我们能力不足，需要成长；但有些亏损，则是没必要的一时“冲动”，则需要警惕。

做投资需要保持一颗平常心，但是投资逆人性，最难的恰恰就是保持这颗平常心。

市场充满了嘈杂的噪音，

有些声音在诱惑你，也有些声音在恐吓你，让你坐立不安，最终因为情绪失控而一时意气，筑城大错。

网叔做这个号的一个价值，

大概就是在熊市底部，在大家惊慌失措萌生割肉的时候，帮大家稳住情绪，坚定持有；

在牛市顶部，大家争先恐后准备上车的时候，给大家浇点冷水，不高位接盘。

最近几天，反复在看巴菲特2024年股东信。

说真的，没看到太多“新”的东西。

如果你是想看看有什么惊天的“新鲜事”，大概心理会嘀咕：

又是喋喋不休那些老掉牙的大道理……

比如回顾他老师格雷厄姆的那句：

从短期来看，市场就像一台投票机；从长期来看，它就成了一台称重机。”

比如对市场的敬畏：

“要预测哪些企业会成为赢家、哪些会成为大输家比你想象的要困难得多。那些声称他们知道答案的人要么是自欺欺人，要么就是江湖郎中。

比如对美股当前的疯狂是否已经偏离正常价值的担忧：

“不管出于什么原因，现在的市场表现出比我年轻时更像赌场，赌场现在存在于许多家庭中，每天都在诱惑着居民。”

比如对投资原则的坚守：

“华尔街希望它的客户赚钱，但真正让客户热血沸腾的是市场的狂热。伯克希尔的一条投资规则从未改变也不会改变：永远不冒资本永久性损失的风险。”

或许，也正是因为没有“新”的东西，我们才能看这个全世界最牛逼的投资人“几十年如一日”的可贵。

常识最容易被人遗忘的，但常识在任何时候，也最可贵。

就像所有的兵法或多或少都探讨了一件事：

记住以强击弱，

然后平时要反复研究在不同条件下“如何实现以强击弱”，

以及上了战场之后，在任何时候都保持只有出现“以强击弱的时候才动手”的冷静。

是不是很简单？

小孩子一听都能秒懂。

所以，古代很多名将都能“少年出英雄”，比如汉代的冠军侯霍去病，十七岁带兵就开始走向无敌。再比如李世民，十几岁就能带着老爸打下整个天下。

但是放眼中国历史一直真正贯彻到底的人，其实非常少……

因为人有情绪，人也会胡思乱想。

纸面实力强的时候，人很容易上头、自负，结果被人抓住弱点，通过“局部的以强击弱”一点点啃下来，最后实现大盘的逆转。

最典型的就是苻坚的肥水之战……

纸面实力弱的时候，人也很容易因为胆怯而失去思考和勇气，缺少了通过寻找局部机会、创造局部机会的主动性，最终被人闷杀。

这种情况真的太多了……

大道至简，但是真正能领会大道至简的人，极少数人只需要思考，绝大多数则需要经历、教训 和头破血流。

最近很多人都在探讨巴菲特和段永平错过对于“英伟达”的投资。

想想他们为什么会错过？

错过，对于他们这样的长期投资人来讲，是错的，还是对的？

网叔最近半年入了一些港股基金，比如恒生科技，港股创新药。同时也在继续持有中概互联。

春节假期期间，港股是正常交易的。

2023年，港股的每日平均成交额大概是1000多亿。

但是没有港股通，春节假期期间的港股，港股很多时候的交易额只有400亿左右。

股王腾讯的交易额，更是只有一天30亿左右。

现在的港股真的太惨了，核心资产的便宜，已经到了令人发指的地步。

除了腾讯，港股上市的还有一家明星公司叫阿里巴巴。

阿里旗下的天猫和淘宝每年有1800亿以上的自由现金流。

但是抛开阿里云、国际电商、菜鸟、盒马、大文娱等业务模块，实际估值却仅有7倍左右。

如果扣掉手上持有的4000亿净现金，估计更是便宜到4-5倍。

如果在扣掉阿里持有的33%的蚂蚁金服的股权和千亿级的投资，估值更是便宜到2倍左右。

如果怕吃老本，再大的“家业都会坐吃山空”的话……

不要忽视阿里现在依然保持着非常不错的利润增长率：

现在的港股充满分歧：

有人说，现在的港股完了，无药可救了，就是流动性彻底枯竭一团死水吧。

也有人说，有未来的便宜依然是硬道理。

问题来了，

你是怎么看这件事？

你的看法背后，你的投资理念，到底是什么？

感觉5G才用上还没多久，今天爆出来一个消息：

在2024年巴塞罗那世界移动通信大会上，

美澳日韩英等10国就6G无线通信的研发发表联合声明。英伟达牵头的AI-RAN（无线网络接入网络）联盟正式成立，通信产业的世界级竞争开启了。

看了一下权威人士的预测，

6G技术的商用时间大概是在2030年，标准化制定则会在2025年。

说实在的，这动静搞还有点大，似乎有点针对我们的意思。

不过也不用担心，

跟根据最新数据的统计，全球6G专利排名，中国第一，美国第二，日本第三。

在这个领域，我们还是有一定的技术优势的。

早在2019年，我们就已经成立6G推进组，系统推进需求、技术、标准和国际合作项目，并启动6G技术试验。

2023年12月，工业和信息部则宣布，中国已经有序开展6G相关技术的试验。

另外，虽然6G离落地还遥遥无期，但是在5G迈向6G的中间阶段的5.5G，中国公司已经拿出了非常硬的产品和解决方案。

在巴塞罗那，

华为带来了庞大的5.5G全系列产品与解决方案矩阵，同时还全球首发了其通信大模型；而中兴通讯也带来了关于5.5G的十大创新产品及方案。

受此影响，今天中兴通讯罕见涨停。

那么问题来了？

面对5.5G和6G的这波通讯革命，有什么基金可以提前布局？

网叔看了一下，

可以投跟踪中证全指通信设备指数的ETF基金，也就是通信ETF。

喜欢场内投的朋友，推荐一个ETF暗号，515880。

喜欢场外投的朋友，推荐这个ETF基金的联接暗号007818。

最后温馨提示，

受AI概念的刺激，通信ETF（515880）最近反弹还是比较猛的，超额收益非常突出。

后面很有可能还有后劲。

目前阶段的通信ETF的强势，得益于国内在光模块（CPO）领域的技术积累。而光模块，又是AI的一个重要的底层模块，是国内受惠这波AI革命的重要产业。

不过话又说回来，

市场的中短期走势是很难预测，

所以想参与朋友建议网格买入，做做T，逐步降低持仓成本。