谈谈万科A

前一段时间，万科这个上市公司，一轮急速暴跌跌倒6.45元，随后一轮大反弹到的9.92元。

很多人想知道，在新一轮的房地产救市中，能不能再次买回。

如今的收盘价7.94元，买入后会不会在未来的行情中吃到大肉。

我们买卖上市公司要看这个上市公司的历史脉络，才能对未来有一个更明确的方向和准确性。

万科在近20年的股价走势中，有两次绝佳买点，

第一次是在2005年的9月份，到2007年底卖出可以获利13倍，时间跨度差不多25个月，也就是买入后不用管账户，就可以13倍的利润。

第二次绝佳买入点在2014年4月，卖出的时间点在2018年1月，可以收获6倍的利润。

先不要急着说马后炮之类的话。

我们是在做复盘，当然这是最理想的状态，想要实现很难。

更不用说什么宝万之争，当初争的头破血流，如果从了那个宝能，估计当前的宝能会因此牢狱之灾也是有可能了。

我们买股票是为了将来股价上涨收获利润，不要谈什么情怀，将来一片混沌，预测多错了多也是必然，但是我们做为一个投资者还是要进行理智的判断。

将来的涨跌未知。

我个人认为万科A不值得入手。

逻辑：

1. 销售毛利率年年走低，营业收入越多亏了越多。

2. 负债高达1万亿，如果亏损将会陷入恶性循环，日子越来越难过，这个负债不会凭空消失，借来的钱总是要还了。

3. 公司股东人数54万，随着股价的下跌，股东人数还有可能进一步增加，散户大量持股待涨。

4. 总股本119亿股，在前几年房地产黄金时期一点问题都没有，如今企业扣掉负债利息要年赚百亿以上，一个字“难“。更不要说企业突飞猛进，今年每股收益一元，明年每股收益2元，不现实。

5. 回到开盘时候的分析，价值投资也好，价值投机也罢，我们都是要在上涨的趋势起涨点进入，而不是看着便宜买入。

做为散户投资者我一直强调我们要做趋势投资，争取每年做一次或者几年做一次就够了，一次能够赚取50%以上，甚至一次赚取几倍的收益。

显然万科这个股票不合格，不合适！

未来的万科股价怎么走？

不知道，也不想知道。

会不会来一波大涨，在股票市场一切都有可能。

但是我们要做确定性的股票。

而不是看着会涨，缺少买入的逻辑，就算会涨也容易拿不住。

犹犹豫豫，来来去去，一年又一年，还是老样子。

没有多少意义。