其实伊利三季报的披露，就是说明一件事情，这家公司一直被非价值投资者大大低估。这些人总是认为伊利被高估，实际上伊利是一直被低估。连续31年正增长，今年乳制品下行能有这个表现，大概率今年又是正增长。 而且我之前就给大家说了吧，8月份乳制品转正了，这大概率意味着乳制品拐点到了，就伊利目前在乳制品领域的占比及统治力，一旦乳制品进入上行周期，势必如虎添翼。 实际上在最近几年的乳制品下行周期里，伊利一直在做着逆市扩张，国际市场占比不断增加。很多人还总是拿国内市场来衡量伊利这家国际乳制品巨头[捂脸] 也有人拿高端白酒和伊利比，这两者商业模式不一样，高端白酒是主要是国内，靠不断涨价提升营收和占比。而伊利的雄心壮志未来发力的是国际市场，以销量换营收和净利润的增长。伊利对标的是雀巢。而国内高端白酒对标的是奢侈品。这两个都属于消费，但是商业模式完全不一样。乳制品是贴近必需品，高端白酒贴近奢侈品，都是好公司。还有人老拿国内人口来说事，人家伊利已经是全球前五的乳制品巨头了，好不[大笑]
奶企不会有高的成长性。液态奶，尤其是鲜奶，在我们这个人均低于世界平均的国度，销售还每况愈下。以3.0标准为圭臬，以炒作各种概念为噱头，提高价格，但中产阶层却每况愈下，如何有长远发展、成长。
出生人口越来越少
我对伊利股份长期关注，就是价格太高。上月终于跌到21元，我毫不犹豫重仓买入持有，等着每年拿6%的股息。