今天市场情绪极差，上周五刚有些积极变化，今天似乎又回到了之前的剧情，科技板块整体跌幅居前击碎了多军刚树立起来的小信心，原因是不少半导体公司趁着八月份最后一天集中披露半年报，看完之后第七感觉得差了好几个意思，今天板块整体就仆街了。权重板块当中只有银行、保险和煤炭还算坚挺，它们是低估值高股息的代表，但从技术走势中可以看得出来，涨的挺不情愿的。两市成交7000亿，北上资金净流出300多亿。 国家统计局和财新8月份的PMI数据出来了，两边数据有些出入，具体内容就不写了，简单说就是一般般，统计局数据是继续向下，尤其是小企业竟然降到了46.4，上一次低于这个数据发生在2022年12月，那时疫情管控刚放开。 另外，从2019年1月到2024年8月的这68个月里，中小企业仅仅只有11个月的PMI是大于50的（景气度好坏荣枯线）。不过细细看的话，财新PMI数据倒是反弹到50以上了，8月份是50.4。财新PMI的统计口径样本数较少，并且多数集中在沿海地区的出口企业，所以中小企业出口的情况还不错，尤其今年前七个月以美元计价的出口金额几乎达到2022年的历史最高值。 对于这种一般的数据市场显然不买账，有个预期就是前八个月人民币汇率相对美元贬值压力较大，所以出口保持强势，但美联储九月降息后人民币被动升值压力就比较明显，当前人民币汇率最高已经触摸到7.07的位置。 ..... 1、周末民营经济的两个大事件，一是阿里巴巴完成三年整改，另一个是宗馥莉全面接手娃哈哈。这两个事情的落地，释放了重要的信号。阿里曾经是国内平台经济的标杆，现在3年整改完成或许是新的开始，而娃哈哈是民企经济的一大旗手，宗馥莉接手是众望所归。两家重要民企的好消息不仅侧面反映了政策对民企的营商环境的改善，并且对民营企业信心的恢复有明显提振。 2、8月117款游戏过审刷新了纪录。游戏板块的预期最近一直在持续改善，现在版号持续爆量，足以彰显政策的支持态度。比如最近爆火的《黑神话悟空》有人预计从中期来看销售额能达到100亿人民币，该游戏的成本也就4个亿，总之，赚麻了。 3、自携程公布业绩后股价涨的嗖嗖的，尤其二季度营收高达128亿，旅游度假业务增长了超过40%，均是两位数的增长。 很多人说现在经济下行怎么那么多人还出去旅游？ 我觉得越来越多人开始旅游开始注重性价比了，以前旅游都是去北上广深一线城市。但现在中国的中小城市开始爆火，大家突然发现，曾经忽视的中小城市，不仅有不错的风光，而且还性价比贼高。 消费都哪去了？从身边观察看，高端消费的确在降温，而主打性价比的消费开始火爆，比如专门打折的奥特莱斯，拼多多、唯品会、京东，二季度也卖了500多亿。目前大家消费逐渐趋向于冷静，一方面是变得更理性务实，一方面国产性价比的提升也让消费者变得更加自信有力。像之前几年扎堆去日本买一万多的马桶盖，30多元的奶茶需要排队，60元的雪糕现在看来泡沫终究破灭。 ..... 上半年官兵进场抄底数据新鲜出炉了，截止到6月30日，官兵抄底A股总额为4448亿，买入最多的是沪深300，共买了2914亿；其次是中证500，506亿；接下来是科创50、上证50、中证1000和一部分创业板。 细心的或许发现了，没有买中证2000，或许官兵也知道中证2000股票普遍不咋地，最多买到1000就不买了，这就找到为什么今年以来小微股跌成了粉末的原因了。