11月1日，A股市场迎来了新的交易月，受隔夜美股大跌的影响，今天A股也是博弈激烈，还好上午盘面多头较强，截至收盘沪指还是收红的，多空较量意料之中，意外的是稀土永磁概念意外大涨，今天上午主力资金纷纷涌入小金属板块，资金规模36.2亿，这和昨天10月31日的证券板块的入金规模差不多了，可谓是来势汹涌。

稀土永磁概念为何突然上涨？

从消息面来看，缅甸目前关闭了边境，当地稀土矿开采已停滞，这就导致了我们的稀土原料进口受阻，我们的稀土产量占全球的70%，但是消费量占比非常大达到75%，严重依赖进口，缅甸是我们最大的稀土供应国。从近期数据来看，今年1-9月份，我国从缅甸进口3.1万吨稀土氧化物，占同期氧化物总进口量的74.9%，这个占比相当的高，说明缅甸的供应端关闭对我们的稀土的需求影响还是非常大。

供应中断，供需失衡，再加上10月份我国的制造业PMI录得50.3，重回扩张区间，需求若持续增加大概率会刺激小金属的价格上涨，特别是稀土产品的价格有望持续的上升。

板块爆发，可以追踪吗？

从SMM的调研分析来看，国内冶炼分离厂只有2个月的原料库存，也就是说理论上用到今年年根底没啥问题，但是，如果在这两个月期间，缅甸没有恢复边境恢复稀土出口或者我们不能从其它市场获得及时安全库存或部分补充，相关的稀土价格大幅度的连续上涨也是可能的。

库存有限，供应端紧张，短期来看稀土永磁概念有上涨的看多机会，如果说投资者中长期或者计划两个月内布局，则要关注供应市场的变化，以及国内需求端的情况，比如接下来的国内新能源汽车、人形机器人等新兴领域依旧有持续旺盛的高增长态势，对于上游端的稀土资源来讲就会趋紧了，因此，抓短机会小布局，然后在根据市场变化来增减仓位也是一个方案。

总之，稀土永磁概念突遇供应端限制引发大涨，这事涉及到其它市场的复杂关系恐怕不是短期能够解决的，而国内市场供需关系即便平衡也是紧平衡状态，所以小众主题也有大机会，如果对于小众主题的市场变化感兴趣，我们也可以了解相关的市场信息并找到配置的路径。