周二，央行货币委员会委员马骏为市场泼了盆冷水。他认为市场的某些领域是有泡沫的，如股市与部分城市的房价，而这些与市场流动性相关，他认为货币政策应该适度转向。

马先生这句话不打紧，最近的市场本来就是惊弓之鸟，稍有风吹草动，就会惊恐万分。市场以大跌回应，具体跌了多少，大家自己看，我懒得去查。

我们重点讨论一下短期市场流动性反转的问题。我先说个人意见，我认为微调会有，反转不可能。

我做出以上结论不是掐指一算，而是根据自己的思维逻辑而定，这也是我近期那两篇文章的价值所在，没有看过的同学可以看一下，然后自己做判断。

当前中国经济虽然第一个从疫情中恢复过来，但是毕竟是大病初愈，况且疫情又有反复，管理层不可能流动性政策反转。

原因很简单，货币总量M与货币流动速度V之间具有环环相扣的关系，当前减少货币供应量，货币流动速度立马就会死给你看，这是任何人都不愿意看到的。

当然，我的意思并不是说马骏的言论不适当，我没有那个意思，我反而认为马骏的开炮很有必要。

因为我能感受到市场情绪的变化。如大盘刚涨了几天，一些券商首席又出来喊话了，这伙人一出来一般都没有好事情。

为了给市场适度降温，管理层已经有所行动，比如说暂停500ETF融券，要求指数基金持仓不能过于集中等。

当然，大家一定要意识到，管理层做出以上动作，不是要杀死这个市场，而是要让这个市场走得更长远、更健康。

现在我指出中国资本市场的暗线：

站在3-5年的时间区间来说，A股市场的确定性仍然非常强，由于管理层一直在努力把资金蓄水池从楼市转移到股市，管理层就是希望A股走出持续性的慢牛行情，大家记住，这只慢牛一定是结构性的，增量资金（外资、居民储蓄、基金、险资等）一定会持续不断的流入这个市场！

这不，马委员发言不久，易行长就坐不住了，他指出货币政策不会过早退出。

当然，我们还要看管理层的实质行动，毕竟明后两天又有5000多亿的逆回购到期，管理层不能总拿20亿的逆回购来糊弄人。

对于包括我在内的普通股民来说，我们也不要过分关心这些，我们关心这些东西也没有人搭理我们，把自己的精力更多放在选股上面才是王道，否则的话，市场今天一出，明天又一出，早晚把你的血汗钱骗走。

谈谈市场的动向吧。

今年我一直在思考一个问题，除了我经常挂在嘴边的新能源、医药、白酒、可选消费之外，这个市场其他的机会在哪里？这个市场下一步抱团的方向在哪里？

有一点可以确认，市场抱团的行情一定会持续，但是一定会扩散，扩散到一些景气度高的行业。

关于这个问题，我一直在思考，正如我在前期所说的，一些有希望成长为核心资产的中小上市公司，一些高端制造业公司，甚至制造业上游的大宗商品公司，或许会搭上中国未来黄金十年的便车。

我们以锂盐为例。

我们都知道，目前国内动力电池市场火爆，锂盐的销售更是火到爆，而85%的锂资源来自于海外，这就使得锂资源成为行业供给的一大短板，未来谁能够控制锂资源，谁就占得行业先机。

当然，这只是我的一个不成熟的思考，仅供参考。