一

昨夜今晨最大的消息是英伟达大涨12.81%，盘后继续大涨近4%。一个接近3万亿美金的公司，拉个十几厘米竟然可以如此轻松！英伟达大涨的原因包括：1，微软和meta的资本开支持续超预期；2，昨晚的议息会议上，鲍威尔暗示9月份会降息；3，国会山女股神佩洛西买回250万美元的英伟达。AI是这两年最大的产业风口，地位相当于是19-21年的新能源。目前行业还处于成长期，所以对于这个板块，每次下跌都是买入的机会。前两天我也反复提醒了这个板块的机会。

二

昨天放量大阳线，意味着本轮行情至少能持续2周。风格上很明显在交易“稳增长”，主要是围绕局会提到的“持续发力，更加给力”来展开。其实本轮行情脉络非常清晰：第一阶段：炒降息。7月11日，美国经济数据差，9月份降息预期大大增强，在A股资金开始炒作对利率比较敏感的新半军。而高股息开始瓦解。第二阶段：炒稳增长。7月18日，重磅会议结束；7月30日政治局会议进一步提出稳增长。市场开始交易顺周期，包括券商，地产，消费，医疗等。高股息板块进一步瓦解。新半军，消费地产医药等，过去3年半一直下跌，都是极度杀估值的低位板块。在“美国降息+中国复苏”的最佳宏观组合下，市场风险偏好明显提升，这些板块未来还将继续拔估值。跌了90%，涨100%，距离高点还有80%。所以修复空间很大。之前炒光伏，市场选出了基本面最好的逆变器，海缆等；炒军工选择了最好的商业航天，大飞机等。那么，当前的思路应该就是选择消费地产医药里面的“逆变器”板块，也就是最先复苏或者基本面最好的板块。我个人认为：基建里的“逆变器”是某大型水电站的供应商。医药里面的“逆变器”是各种刚刚放量的创新药。消费里面的“逆变器”，是各种消费医疗，牙科，眼科，医美等。地产里面的“逆变器”，是各种没有出险的龙头地产公司以及建材公司。“两新”里面的“逆变器”，是还没炒过的“核电板块”。

三

昨晚有几个重要消息：1，高铁某高铁公司披露6-7月新签订单，合计金额约459.9亿元人民币，大超预期。2，无人机商务部：取消对特定消费级无人机的临时管制。3，稳增长国常会：研究推出一批操作性强、效果好、让群众和企业可感可及的增量政策举措。在扩大内需等方面获得更多实质性突破。4，地产《深入实施以人为本的新型城镇化战略五年行动计划》印发，放开除个别超大城市外的落户限制。计划经过5年努力，使常住人口城镇化率提升至接近70%。5，创新药国家药监局发布关于印发优化创新药临床试验审评审批试点工作方案，实现30个工作日内完成创新药临床试验申请审评审批，缩短药物临床试验启动用时。

吃饭行情开启了，且行且珍惜。